拉動水泥需求主要是靠投資，投資分成三大部分涕一部分是丁業(yè)制造業(yè)投資；第二部分是房地產(chǎn)投資；第三部分是基礎設施建設投資。照目前狀況看，房地產(chǎn)還沒有恢復的跡象，工業(yè)制造業(yè)投資比較謹慎，這兩項我認為還是處于回落的狀態(tài)，現(xiàn)在只有基礎設施投資能拉動整體投資，平緩經(jīng)濟快速下滑。從需求上看。主要考慮固定資產(chǎn)投資在國內的分布，中部、西部國家投資部分較多，對水泥需求拉動的影響比較大，東部（東南部、沿海地區(qū)）的地方投資比較多，國家投資要快于地方投資。因此：對整個的市場感覺，目前投資中西部顯得較為強勁，東部和南部相對弱一些。從需求的全年分布看，上半年需求維持零增長，或略有增長，下半年會維持一個10%～12%的增長。
從新增產(chǎn)能上看，2008年投產(chǎn)的生產(chǎn)線比較多，2009年分析師對新增產(chǎn)能預測大約為1～1.4億噸。但從我們目前的感覺，由于很多項目在推遲或者停建，2009年新增產(chǎn)能不會超過1億噸，并且在上半年較多，下半年較少。大家都知道。水泥是儲存量很少的區(qū)域性產(chǎn)品，所以一旦供需關系好轉的話，會拉動水泥價格上漲。這是我們的一個基本判斷。總體看來，盈利的走勢在2008年是由高往低，2009年應該是環(huán)比往上走，也就是后一個季度比前一個季度好。第一季度是淡季，第二季度進人旺季，盡管需求不如往年旺盛，但肯定比一季度好；第三季度、第四季度受固定資產(chǎn)投資拉動，肯定會超過上半年。今年會持續(xù)往上走，這種走勢會延續(xù)到2010年。
但每個區(qū)域競爭狀態(tài)和供需關系都是不一樣的。我認為可能最為困難的就是東部地區(qū)，如浙江、上海、蘇南，進入供需關系比較差的時期，因為這些地區(qū)產(chǎn)能本來就過剩，并在繼續(xù)增長，而浙江、上海固定資產(chǎn)投資增長在2008年12月與2009年1月份甚至出現(xiàn)負增長，導致水泥需求同比下滑，供需關系進一步惡化。我們都希望水泥企業(yè)能夠聯(lián)合提價，把市場做得更好一些，多賺點錢，這是大家共同的心愿。但是在市場經(jīng)濟的殘酷現(xiàn)實面前，聯(lián)合很難。海螺水泥也曾經(jīng)做過很多這種嘗試，很多企業(yè)也聯(lián)合過，也取得階段性成果，但最終還是成就不大。在供需關系惡劣的地區(qū)，大企業(yè)之間的聯(lián)合成效被小企業(yè)所吞噬，只有在供需關系維持較好的地區(qū)，聯(lián)合才是可能的。
總體看，中部景氣度比較好，受基建的拉動，包括華南區(qū)域、江西、湖南、廣西，在2009年要比2008年好。廣東2009年比2008年好一些，并不是需求發(fā)生變化，而是廣東以房地產(chǎn)銷售為主，2008年房地產(chǎn)快速下滑，使水泥需求變得非常弱。進入2009年，廣東房地產(chǎn)已經(jīng)見底并有回暖跡象，也就是說房地產(chǎn)下滑的影響不會再差，再加上廣東基建已經(jīng)有所回暖，因此供求關系將好于2008年。
海螺發(fā)展的戰(zhàn)略是一開始在長三角實行T型戰(zhàn)略，在長江下游無資源地區(qū)建設粉磨站，在兩岸有資源地區(qū)建設熟料基地，通過方便的長江水運物流運往市場，把建設基地與市場通過水路連接起來。目前熟料生產(chǎn)基地建設和粉磨站建設已基本完成，已經(jīng)有一個完善的布局。這個區(qū)域競爭非常激烈，需求增長未來也不會很強勁，供求關系基本平衡，有些企業(yè)還在擴建。我們所處的市場主要在沿水路市場，包括上海、浙江的溫州、臺州、寧波等。海螺在這個市場處于優(yōu)勢，這個優(yōu)勢就是水路的優(yōu)勢，海螺熟料運往寧波只需20元/噸，并返程運鐵礦石，節(jié)約了成本，發(fā)揮了市場資源配置的優(yōu)勢。海螺在沿海具有優(yōu)勢，但在東部內陸優(yōu)勢不大。這個市場是大家關注的市場，這個市場未來會怎么樣？我們認為這個市場未來還會做一些整合，因此海螺會與其他企業(yè)共同把市場整合好，讓落后產(chǎn)能、沒有資源、沒有市場的產(chǎn)能退出市場。其他的發(fā)展中市場都會經(jīng)歷這么一個階段。這是海螺的第一個市場。
第二個市場是中部市場，包括江西、湖南、安徽，在未來2～3年是一個高速成長區(qū)域。大家也擔心2叭1年這個區(qū)域會不會出現(xiàn)東部市場狀況，我認為這個過程是不會逾越的，但肯定不會像東部這種狀態(tài)這么復雜。東部地區(qū)初期發(fā)育不夠健康，新興市場會吸取教訓。
第三市場是南部市場。目前發(fā)展還是相對健康的，相對集中度較高。盡管大企業(yè)擴大產(chǎn)能速度較快，但比小企業(yè)無序擴大市場要好。在我們新開辟的西部市場，包括貴州、四川、重慶，甘肅南部、陜西，是未來的發(fā)展市場。
總的觀點來說，大企業(yè)在未來幾年內，起到加快建設新產(chǎn)能，淘汰落后產(chǎn)能的進程。大企業(yè)之間的競爭是肯定會存在的，但合作大于競爭，區(qū)域的大企業(yè)應加快發(fā)展、加快整合。
從新增產(chǎn)能上看，2008年投產(chǎn)的生產(chǎn)線比較多，2009年分析師對新增產(chǎn)能預測大約為1～1.4億噸。但從我們目前的感覺，由于很多項目在推遲或者停建，2009年新增產(chǎn)能不會超過1億噸，并且在上半年較多，下半年較少。大家都知道。水泥是儲存量很少的區(qū)域性產(chǎn)品，所以一旦供需關系好轉的話，會拉動水泥價格上漲。這是我們的一個基本判斷。總體看來，盈利的走勢在2008年是由高往低，2009年應該是環(huán)比往上走，也就是后一個季度比前一個季度好。第一季度是淡季，第二季度進人旺季，盡管需求不如往年旺盛，但肯定比一季度好；第三季度、第四季度受固定資產(chǎn)投資拉動，肯定會超過上半年。今年會持續(xù)往上走，這種走勢會延續(xù)到2010年。
但每個區(qū)域競爭狀態(tài)和供需關系都是不一樣的。我認為可能最為困難的就是東部地區(qū)，如浙江、上海、蘇南，進入供需關系比較差的時期，因為這些地區(qū)產(chǎn)能本來就過剩，并在繼續(xù)增長，而浙江、上海固定資產(chǎn)投資增長在2008年12月與2009年1月份甚至出現(xiàn)負增長，導致水泥需求同比下滑，供需關系進一步惡化。我們都希望水泥企業(yè)能夠聯(lián)合提價，把市場做得更好一些，多賺點錢，這是大家共同的心愿。但是在市場經(jīng)濟的殘酷現(xiàn)實面前，聯(lián)合很難。海螺水泥也曾經(jīng)做過很多這種嘗試，很多企業(yè)也聯(lián)合過，也取得階段性成果，但最終還是成就不大。在供需關系惡劣的地區(qū)，大企業(yè)之間的聯(lián)合成效被小企業(yè)所吞噬，只有在供需關系維持較好的地區(qū)，聯(lián)合才是可能的。
總體看，中部景氣度比較好，受基建的拉動，包括華南區(qū)域、江西、湖南、廣西，在2009年要比2008年好。廣東2009年比2008年好一些，并不是需求發(fā)生變化，而是廣東以房地產(chǎn)銷售為主，2008年房地產(chǎn)快速下滑，使水泥需求變得非常弱。進入2009年，廣東房地產(chǎn)已經(jīng)見底并有回暖跡象，也就是說房地產(chǎn)下滑的影響不會再差，再加上廣東基建已經(jīng)有所回暖，因此供求關系將好于2008年。
海螺發(fā)展的戰(zhàn)略是一開始在長三角實行T型戰(zhàn)略，在長江下游無資源地區(qū)建設粉磨站，在兩岸有資源地區(qū)建設熟料基地，通過方便的長江水運物流運往市場，把建設基地與市場通過水路連接起來。目前熟料生產(chǎn)基地建設和粉磨站建設已基本完成，已經(jīng)有一個完善的布局。這個區(qū)域競爭非常激烈，需求增長未來也不會很強勁，供求關系基本平衡，有些企業(yè)還在擴建。我們所處的市場主要在沿水路市場，包括上海、浙江的溫州、臺州、寧波等。海螺在這個市場處于優(yōu)勢，這個優(yōu)勢就是水路的優(yōu)勢，海螺熟料運往寧波只需20元/噸，并返程運鐵礦石，節(jié)約了成本，發(fā)揮了市場資源配置的優(yōu)勢。海螺在沿海具有優(yōu)勢，但在東部內陸優(yōu)勢不大。這個市場是大家關注的市場，這個市場未來會怎么樣？我們認為這個市場未來還會做一些整合，因此海螺會與其他企業(yè)共同把市場整合好，讓落后產(chǎn)能、沒有資源、沒有市場的產(chǎn)能退出市場。其他的發(fā)展中市場都會經(jīng)歷這么一個階段。這是海螺的第一個市場。
第二個市場是中部市場，包括江西、湖南、安徽，在未來2～3年是一個高速成長區(qū)域。大家也擔心2叭1年這個區(qū)域會不會出現(xiàn)東部市場狀況，我認為這個過程是不會逾越的，但肯定不會像東部這種狀態(tài)這么復雜。東部地區(qū)初期發(fā)育不夠健康，新興市場會吸取教訓。
第三市場是南部市場。目前發(fā)展還是相對健康的，相對集中度較高。盡管大企業(yè)擴大產(chǎn)能速度較快，但比小企業(yè)無序擴大市場要好。在我們新開辟的西部市場，包括貴州、四川、重慶，甘肅南部、陜西，是未來的發(fā)展市場。
總的觀點來說，大企業(yè)在未來幾年內，起到加快建設新產(chǎn)能，淘汰落后產(chǎn)能的進程。大企業(yè)之間的競爭是肯定會存在的，但合作大于競爭，區(qū)域的大企業(yè)應加快發(fā)展、加快整合。
