天山股份（000877）2023年半年度董事會經營評述內容如下：
一、報告期內公司從事的主要業務
（一）宏觀環境
2023年上半年，國內經濟社會全面恢復常態化運行，發展質量繼續提高，國民經濟恢復向好，但國際政治經濟形勢錯綜復雜，世界經濟復蘇乏力，推動經濟持續回升向好仍需加力。
2023年上半年，我國國內生產總值59.30萬億元，按不變價格計算，同比增長5.5%，全國固定資產投資（不含農戶）24.31萬億元，同比增長3.8%，基礎設施投資同比增長7.2%；全國房地產開發投資5.86萬億元，同比下降7.9%，房地產房屋施工面積同比下降6.6%，房地產新開工面積同比下降24.3%。
（二）行業環境
水泥行業：
水泥是國民經濟發展的重要基礎原材料，目前行業產能過剩矛盾未根本改變，需求整體趨弱運行。隨著國家綠色發展及工業智能制造的不斷深入，水泥行業的綠色化、智能化發展成為普遍共識，大力推進數字化和智能化轉型漸成趨勢，且隨著國家加大對能耗、碳排放及環保的管控力度，綠色低碳轉型發展是水泥業務轉型升級的必由之路。同時，加大以“商混、骨料”為代表的“水泥+”業務一體化發展已成為水泥行業的發展趨勢和水泥企業新的利潤增長點。
2023年上半年，全國水泥市場總體呈現“需求趨弱、庫高價低、效益下滑”的運行特征。上半年全國水泥產量為2012年以來同期最低，全國水泥市場銷售較去年同期略有好轉，但總體表現較弱。雖然基建投資同比增長，但由于房地產端開發投資降幅大，水泥市場需求整體較弱，尤其是進入第二季度以來，呈現“旺季不旺，淡季更淡”的行情。上半年，全國規模以上企業累計水泥產量9.53億噸，同比增長1.3%（同口徑），按照產量全口徑計算，水泥產量較上年下降2.4%，同比減少約2,400萬噸。
商混行業：
商混行業隨著城市化和基建拉動快速發展，目前行業集中度低，產能嚴重過剩仍為主要矛盾。隨著國家政策引導和業內龍頭企業高質量發展推動下，綠色化、智能化、集約化、產業鏈一體化成為行業發展趨勢。
2023年上半年，受房地產業開發投資下行等不利因素的影響，商混行業嚴重承壓，市場需求不足，量價走低。2023年1-6月，商品混凝土累計產量同比下降2.4%。
骨料行業：
砂石骨料是依附于天然石礦的產業，中國的砂石骨料行業主要經歷了起步階段、機械化開采階段，近年來隨著天然砂禁采及環保政策的持續加壓，大量小礦被陸續關停，目前行業已轉入轉型升級、工業化大規模生產階段，環保綠色的礦山將成為主流。
2023年上半年，全國砂石消費需求量71.48億噸，同比下降2.4%。
（三）公司主要業務及經營分析
1.主要業務及產能
公司主營業務為水泥、熟料、商品混凝土和骨料的生產及銷售。截止本報告期末，公司擁有熟料產能3.2億噸，商混產能3.9億方，骨料產能2.3億噸。
2.主要產品及用途
公司生產的硅酸鹽水泥、普通硅酸鹽水泥等六大系列以及硫鋁酸鹽水泥、油井水泥、水工水泥、高溫稠油水泥、抗硫酸鹽硅酸鹽水泥、超細硅酸鹽水泥、道路硅酸鹽水泥、核電工程用硅酸鹽水泥、海工水泥、快凝快硬硫鋁酸鹽水泥、中、低熱硅酸鹽水泥等品種的特種水泥，廣泛用于工業、農業、水利、交通、民用和市政等各類建設工程，水泥制品以及各種預應力和自應力鋼筋混凝土構件等。
公司生產的各標號常規商品混凝土和高強度混凝土可滿足普通建筑、高層建筑、公路、隧道、高架橋、地鐵和地下礦井等工程項目的需求。同時，還可根據客戶需求生產各種不同類型的特殊性能混凝土，具體包括：引氣混凝土、防輻射混凝土、透水混凝土、清水混凝土、輕骨混凝土、超高強高性能混凝土、低熱混凝土、自密實混凝土、海工混凝土、彩色混凝土、水泥混凝土制品（預應力混凝土輸水管）、干粉砂漿、濕拌砂漿、鏡面混凝土、水下不分散混凝土等，能夠有效滿足客戶多樣化、個性化的產品與服務需求。
公司生產的骨料主導產品為0-5mm、5-10mm、10-20mm、20-31.5mm等粒徑的干濕法精品骨料，也可按用戶需求生產其它規格的骨料，骨料巖性為石灰巖、花崗巖、凝灰巖等，適用于公路、橋梁、隧道、鐵路、水利、碼頭、機場、高層建筑等各類建筑工程。
3.經營模式
公司秉承“材料創造美好世界”的企業使命，“善用資源、服務建設”的核心理念和“創新、績效、和諧、責任”的核心價值觀，聚焦主業、做強做優，全面深化三精管理，持續推進“水泥+”業務，深入實施一體化發展，扎實推進綠色低碳轉型，以高品質的產品和高質量的服務回報社會。
管理模式：公司始終堅持市場營銷、物流采購、生產技術、財務管理、人力資源“五集中”管理模式，持續提升管理水平和盈利能力。此外，公司苦練內功，持續優化管理精細化，借助信息化技術賦能，統籌做好精益生產、采購降本、財務降本和安全環保。繼續推進開展“對標世界一流”管理提升活動，構建經營效益、運營管控、ESG管理等多維對標體系，努力邁向經濟效益、綜合競爭能力、可持續發展能力和行業影響力“四個一流”。
組織模式：公司綜合考慮市場布局、業務規模、管理幅度、行政區域、業務特性和綜合競爭力等因素，經管理咨詢、信息化升級、數字化轉型規劃，參照“戰略匹配、協調發展、專業管理、精簡精干、循序優化”原則，構建“上市公司——區域公司——成員企業”三級管理，設立15個區域公司，其中10個專業化水泥公司、4個商混骨料和特種水泥業務專業化運營區域公司，1個國際化業務平臺。穩步推動以區域公司的管理口徑實施內部業務和股權梳理整合，理順區域公司的股權架構，實現各區域管理公司的法人主體由公司直接持股，使得管理權與股權的統一，注冊資本與資產規模、產能規模、產值相匹配。
4.市場地位
公司是中國規模最大、產業鏈完整、全國性布局的水泥公司。報告期內，公司熟料產能、商品混凝土產能、骨料產能均居全國第一，市場范圍涵蓋25個省、自治區、直轄市；在華東、華中、華南、西南、新疆等多數區域市場份額、品牌地位均處于行業頭部。公司位列中國水泥協會2023年5月發布的“中國水泥上市公司綜合實力排名”第3位。
5、業績驅動因素
公司業績主要來源于水泥、商品混凝土及骨料的生產銷售。報告期內，公司骨料產能增加，銷量同比大幅增長，價格下降，毛利率同比下降，利潤貢獻度同比增長；水泥需求下降，雖煤炭價格同比下降，成本同比大幅下降，因價格不斷下行，毛利率同比下滑，效益同比大幅下降；商品混凝土量價齊跌，毛利率同比下降，效益同比下降。公司整體業績同比大幅下滑。
6、公司經營情況
報告期內，公司經營情況與行業發展匹配。2023年1-6月，公司銷售水泥10,692萬噸，同比下降3.01%；銷售熟料1,473萬噸，同比下降12.48%；銷售商混3,375萬方，同比下降10.22%；銷售骨料6,342萬噸，同比增長25.53%。2023年1-6月，公司實現營業收入534.43億元，較上年同期下降18.36%。歸屬于上市公司股東的凈利潤1.42億元，較上年同期下降95.94%。
堅持三精管理，生產經營創新求進。經營精益方面，公司踐行“價本利”經營理念，貫徹供給側結構性改革政策，維護行業健康生態。管理精細化方面，積極深化核心利潤區建設，堅守應收賬款安全和商混質量底線，完善市場服務和響應機制。公司緊抓管理精細，有效啟動對標幫扶管理機制，降本控費，練內功強根基。水泥業務深化工藝設備管理，重點做好原燃材料替代、窯系統優化及設備節能改造；商混業務狠抓生產全流程管控和原材料溯源管理，完善質量管控體系；骨料業務推進生產線工藝參數調整和節能降耗優化，推動達產達標。組織精健方面，精簡干部隊伍提效能，精準施策堅決壓減“兩金”減法人，嚴格控制商混應收賬款，完善信控體系建設，有序推動資產專項清理。
深化改革創新，發展動能持續積聚。組織整合方面，持續優化總部和區域公司職能，全面落實成員企業“三定”方案，優化營銷中心、財務中心人員配置。股權整合方面，積極穩妥推進股權整合梳理，完善三級管控體系，修訂“三重一大”事項決策清單，深入推進北方水泥、西南水泥、云南水泥對口幫扶。數字化轉型方面，加快信息化整合，推動財務系統整合；加快推動“管理咨詢、信息化升級和數字化轉型”，完善公司組織架構、管控模式、業務流程，推動公司逐步從組織驅動向流程驅動轉型。科技創新方面，公司實施優化升級、技術迭代創新，積極踐行綠色低碳發展，加強技術創新研發，科技成果豐碩。公司發布第二份ESG報告，首次刊發ESG報告英文版，全方位展現公司提升治理效能、踐行綠色環保、履行社會責任成效。
二、核心競爭力分析
顯著的市場布局和產業鏈優勢：公司市場范圍涵蓋全國25個省、自治區、直轄市，產業的區域化布局和產業鏈的一體化布局構成核心利潤區的獨特競爭優勢，多元化地域業務分布可降低由于地區需求變化、競爭態勢差異造成的經營波動，為股東帶來更穩健的回報。
卓越的經營模式優勢：公司深入推進“價本利”經營理念和“三精管理”的管理模式，通過經營精益化、管理精細化、組織精健化有效提升經營和管理質量、防范經營風險。積極開展業務整合和國企改革，有效提升集團化管控效能，不斷提升在水泥、商混及骨料等產業鏈條的整合與協同效益。公司認真踐行新發展理念、落實高質量發展，緊緊圍繞“提質增效、優化升級”兩大攻堅戰，做優做強主業，不斷提升公司綜合競爭力；緊緊圍繞“高端化、智能化、綠色化”轉型，籌劃“雙碳、水泥+、國際化”翹尾因素，對標一流，持續提高經濟效益、綜合競爭力、可持續發展能力和行業影響力。
成熟的技術創新優勢：公司堅持開放融合，深化協同創新，推進技術攻關、新成果應用，重視技術創新的驅動作用和產學研結合的協同作用，共同承擔、參與國家級、省部級的集團科研項目，技術創新已經成為企業高質量發展新動力（300152）。公司擁有特種水泥、混凝土水泥制品專業研究院各1所、2座博士后工作站、2個國家認定企業技術中心、1個行業重點實驗室、9個省級企業技術中心、3個省級工程技術研究中心、59家高新技術企業，5名專家享受國務院特殊津貼。截至2023年6月底，公司現有發明專利384項，實用新型專利3,157項，外觀設計14項。
可持續的綠色低碳優勢：公司堅持生態優先、綠色低碳發展之路，生產經營與生態環境保護相協調，相促進。公司踐行“雙碳”戰略，推進原料綠色低碳，積極開展水泥窯協同處置，有效促進廢棄物無害化、減量化、資源化。截至2023年6月底，公司有擁有45條水泥生產線開展協同處置危險廢棄物、城市生活垃圾、城市污泥，年處置能力達441萬噸；公司擁有44家國家級綠色工廠，42家省級綠色工廠，66家全國預拌混凝土綠色示范工廠，38座國家級綠色礦山，81座省級綠色礦山，12座市級綠色礦山，140家預拌混凝土綠色建材產品認證。
領先的智能化管理優勢：公司積極推動業務的數字化、智能化、服務化轉型，試點實施工廠全過程數字化管理，生產控制智能化、多道工序無人值守，通過數據采集標準化平臺、生產管理平臺、供應鏈管理和邊緣計算平臺打造智能制造。截至2023年6月底，公司現有1家國家智能制造示范企業，21家省級智能制造示范企業，48條智能化生產線，10座數字化礦山。2023年上半年，公司下屬4家企業入選工信部建材工業智能制造數字轉型典型案例，南方水泥智能工廠及數智管控平臺標準化體系建設項目榮登2023年上市公司數字化轉型典型案例榜單；湖州槐坎南方水泥有限公司生產管控智能化項目列為工信部工業互聯網試點示范項目，并成為建材行業首家兩化融合管理體系通過工信部AAA級認證企業；湖南臨澧南方新材料科技有限公司的數字化礦山榮獲“湖南省5G+智能采礦典型應用場景”和“5G+工業互聯網”示范項目稱號。
獨特的高端化產品優勢：公司開發生產8大類116種特性水泥產品，包括油井水泥、水工水泥、硫鋁水泥、海工水泥、熱工水泥、核工水泥、道路水泥、制品水泥，是國內生產特性水泥最多的水泥企業。公司開發生產特性水泥產品廣泛服務于油田、鐵路、機場、水利等重點項目、重點工程。公司生產的低熱水泥成功應用于烏東德、白鶴灘兩座世界級特高拱壩水電站，打造了“無縫大壩”建筑奇跡，川藏鐵路專用早強低收縮低熱水泥成功應用在川藏鐵路雅安至林芝段正線工程，實現了特種水泥進入鐵路工程領域的重大突破。公司多項成果榮獲省部級獎勵，120°C油井水泥榮獲國家科技進步三等獎，高貝利特水泥榮獲國家技術發明二等獎；2014年公司獲得國家產學研創新獎；2019年公司被工信部評為53家技術創新示范企業之一，是唯一上榜的水泥企業。
先進的營銷管理優勢：公司根據市場條件分析市場需求特征，已經建立較為完整的市場營銷體系，充分發揮整體規模效應。通過系統的管理整合和核心利潤區建設的加強，區域化聯合重組和管理整合的戰略效果進一步顯現。公司大力推進一體化管理，實施市場營銷集中，逐步實現了市場布局、市場開發、價格等營銷策略的統一，進一步提升營銷管理能力。
專業的人才團隊優勢：公司以打造世界一流的高素質、年輕化、專業化干部人才隊伍，形成與公司戰略發展相匹配、相適應，結構合理、專業精湛、素質精良的水泥鐵軍為目標。持續深化國企改革，建立健全市場化經營機制，完善央企市營的人才激勵機制，通過聯合重組、管理整合吸收及培養了大批人才。在持續推行提質增效、優化升級兩大攻堅戰的實踐中鍛造了一支管理經驗豐富、實戰業績突出的高級管理團隊，培養了一批綜合素質高和專業能力強的干部人才隊伍。
三、公司面臨的風險和應對措施
2023年下半年，世界經濟增長乏力，外部環境依然復雜嚴峻，國內經濟恢復向好，經營和發展仍面臨諸多風險挑戰。從行業看，下半年需求將逐步企穩，全年水泥需求或仍存下滑壓力，局部區域新增產能仍有增加，行業供需矛盾突出。從公司看，世界一流戰略規劃扎實推進，高質量發展態勢穩健，進入戰略機遇和風險挑戰并存、不確定因素增多的新時期，經營形勢的復雜性和嚴峻性、肩負任務的繁重性和艱巨性持續加劇。
1、宏觀經濟放緩帶來的需求下降的風險
公司主營水泥、商品混凝土、骨料的生產與銷售，行業與宏觀經濟運行情況密切相關，固定資產投資規模、城市化進程、基礎設施建設、房地產市場等因素對公司發展戰略影響深遠且重大，宏觀經濟政策變化及經濟增長方式調整，對公司發展產生深遠的影響。隨著我國經濟由高速增長階段轉向高質量發展階段，固定資產投資增速下行，房地產市場低迷，將會對水泥市場需求產生下行影響，若行業競爭加劇，將對企業經營業績產生負面影響。
應對措施：公司將深入落實供給側結構性改革、錯峰生產，促進企業和行業健康發展；密切關注和把握經濟發展動態；通過集中營銷、創新營銷抓住市場機遇，優化客戶結構，提升盈利能力；加強業務經營環境分析，創新經營發展模式，為公司各項業務持續健康發展提供戰略保障。通過管理創新推動企業內部資源整合；通過深化對標提升精細管理水平，通過技術創新和運營優化實現降本增效；通過持續迭代升級公司水泥電子商務平臺“聚材通”，逐步將其打造成為具有較強影響力的建材電子商務平臺；抓住“雙碳”政策紅利，推動富余產能快速退出；推動“水泥+”業務，發展形成新的增長點。
2、企業成本上升風險
煤炭和電力成本占營業成本比重較高，近年煤炭成本持續高位波動，已導致主產品生產成本上漲，加之勞動用工成本、安全環保投入等剛性上升，由此帶來的成本上漲若未能完全傳導至產品價格，則會對公司盈利產生負面影響。報告期內，柴油價格偏低位運行，物流成本下降，各類原燃材料成本平穩下滑，由此帶來生產成本下降。在行業產能過剩背景下，持續控制降低成本的能力將影響公司的可持續發展。
應對措施：公司踐行三精管理，通過綜合施策提升成本競爭力和可持續發展能力。公司持續關注原燃材料市場供求變化以及國家調控政策，推進源頭直采、集中采購、替代采購工作，不斷探索創新模式，踐行綠色供應鏈管理，做好采購降本。持續加強物流全過程精細化管理，利用“我找車”平臺智慧物流和挖掘網絡貨運的潛力，提高物流效率、開發循環物流和雙向物流，倡導綠色低碳物流，嘗試共享物流等多種方式控本，進一步降低物流成本。因地制宜實施光伏發電及風力發電項目、生物燃料替代建設，提升清潔能源占比，采用低價替代原材料，緩解成本上升壓力。公司將持續加強應收賬款的管理清收，降額增質，多舉措降低資金成本。
3、碳達峰、碳中和帶來廣泛深刻的經濟社會系統性變革，對水泥行業綠色發展提出更高要求，環保節能減排要求逐步提高，企業環保剛性投入增加。
碳達峰、碳中和帶來廣泛深刻的經濟社會系統性變革，國家正推動能耗雙控逐步轉向碳排放雙控，啟動水泥行業納入全國碳交易市場的準備，水泥行業實施超低排放標準，對企業的減污降碳工作提出了更高要求，并且相應的剛性投入增加。
應對措施：公司轉變管理思維，樹立全產業鏈、全生命周期減碳理念，培育全員減碳文化，密切關注碳達峰、碳中和政策信息，加強政策研究和學習。探索實施降碳減排舉措，持續加大生態環境保護治理力度和投入，嚴格責任制管理；層層樹標桿、強對標，通過數字化對標落實生態環境保護考核目標和責任，通過信息化、智能化改造推進先進節能環保技術應用，通過技術創新和轉型升級推進公司綠色發展、低碳發展。公司將做好頂層設計，健全滿足綠色低碳管理體系，培育、踐行綠色低碳文化，樹立全產業鏈、全生命周期減碳理念；做好中長期減碳規劃，明確綠色低碳戰略、目標、技術路徑和舉措；加快源頭低碳、過程減碳、未端固碳、數字管碳和超低排放技術創新，細化管理，健全考核激勵，順利實現綠色低碳轉型。
4、國際化經營風險
公司聚焦世界一流水泥企業目標，穩步推進國際化發展，不同國家的政治、經濟、社會、文化環境復雜多樣，行業發展法律環境存在較大差異，存在國際化專業人才、匯率波動、貿易摩擦等多種不確定性因素，對國際化經營發展帶來風險和調整。
應對措施：公司聚焦打造成為能夠輸出統一的管理模式和統一的體系標準的世界一流水泥公司，以戰略理性與經濟理性相統一，切實符合市場需求為原則。加強戰略引領，做好國際化發展的頂層設計和資源配置；加強復合型人才的培育和引進，為“走出去”提供有力保障；做實做細行業研究工作，做好國別風險的研究分析；重視風險識別和風險防控，加強內外協同、科學管控，合規經營應對相關風險。
