籌劃3個月后，冀東水泥的吸收合并合資公司的方案新鮮出爐。總市值175億元的上市公司冀東水泥，計劃花費136億元向控股股東收購合資公司剩余股份。
6月25日晚間，冀東水泥公告稱，公司擬通過向金隅集團發行股份的方式，購買其所持合資公司（金隅冀東水泥（唐山）有限責任公司）47.09%股權并吸收合并合資公司，交易對價為136億元。按此計算，合資公司100%股權估值約為289億元。
本次交易前，上市公司持有標的公司52.91%股權，標的公司為上市公司合并報表范圍內的控股子公司。通過本次交易，上市公司吸收合并標的公司。
上市公司為吸收合并方，合資公司為被吸收合并方，本次吸收合并完成后，上市公司為存續主體，將承繼及承接合資公司的全部資產、負債、人員、業務、合同及其他一切權利與義務，合資公司將注銷法人資格。
資料顯示，金隅集團直接持有上市公司擬7.56%股份，通過控股子公司冀東集團間接控制上市公司32.39%股份，為上市公司的間接控股股東。本次上市公司向金隅集團發行股份吸收合并合資公司，構成關聯交易。
資料顯示，標的公司47.09%股份對應的資產，總資產為192億元，凈資產為134億元，2020年實現營業收入132億元，全年收入約占上市公司去年收入的37%。
標的公司所擁有的41處礦業權，承諾本次吸收合并實施完成后，2021年度、2022年度和2023年度的承諾凈利潤數分別為3.8億元、4.7億元和4.7億元。若不達標，金隅集團將以股份方式對公司進行補償。
公告還表示，公司擬向包括北京國管中心在內的不超過35名符合條件的特定投資者以非公開發行股票方式募集配套資金，募集配套資金總額不超過50億元。其中，北京國管中心為金隅集團控股股東。
募資資金將用于2×4500t/d水泥窯協同處置固廢生產線搬遷項目、日產4500噸水泥熟料生產線建設項目以及補充流動資金和償還債務。
冀東水泥主要業務為生產和銷售水泥熟料、各類硅酸鹽水泥和與水泥相關的建材產品等，是國家重點支持水泥結構調整的12家大型水泥企業集團之一。
標的公司是上市公司在2018年重大資產重組中與金隅集團共同出資組建的公司，并在2019年重大資產重組中獲得增資。兩次重大資產重組后，標的公司匯集了來自金隅集團、上市公司的近50 家京津冀及周邊地區優質水泥企業，是上市公司最主要經營資源。
冀東水泥表示，通過本次交易，金隅集團退出對標的公司的參股，標的公司的資產業務將整體注入上市公司，上市公司資產質量及盈利能力將得到進一步加強和提升。同時，本次交易完成后，標的公司層級消除，標的公司下屬水泥企業由公司直接控股，有利于精簡股權層級、提高管理效率。
